* Ini adalah artikel kontribusi dan konten ini tidak mewakili pandangan IBTimes.
Matthew Cohen dan perusahaannya, Noble Funding, berbagi sejarah panjang dalam menaiki puncak dan lembah kewirausahaan Amerika. Noble Funding menyediakan modal kerja dan modal ekspansi untuk perusahaan dengan pendapatan tahunan $3 juta hingga $250 juta. Membiayai perusahaan dengan benar dapat membuat atau menghancurkan keberadaan mereka. Struktur hutang yang very best dari perusahaan yang disarankan dengan baik dapat memperlancar arus kas, membantu upaya ekspansi, dan menjaga agar biaya bunga tetap rendah. Semakin sedikit bunga yang dibayarkan bisnis kepada pemberi pinjaman mereka, semakin banyak keuntungan jatuh ke garis bawah mereka.
Banyak pemilik bisnis bukan ahli keuangan, jadi mereka datang ke Noble Funding untuk mendapatkan pengalaman dan solusi hutang yang disesuaikan. Klien perusahaan mungkin ahli dalam bidang bisnis mereka sendiri, tetapi bagaimana mereka mengetahui pasar utang? Pemberi pinjaman mana yang agresif dan kapan? Bagaimana memanfaatkan aset dan arus kas untuk memastikan mereka memiliki pemberi pinjaman very best yang bermitra dengan mereka? Noble Funding, selama 17 tahun terakhir, memposisikan diri untuk membantu area ini dengan bekerja di pasar utang setiap hari. Pendanaan yang mereka tawarkan dapat berbasis aset atau arus kas dan dijamin senior atau subordinasi. Terkadang, keduanya bisa digabungkan.
Contoh nyata utama adalah bagaimana Mr. Cohen membantu bisnis pembersihan komersial dari California. Menurut Matthew, “Kata-kata pertama pemilik bisnis adalah, ‘Saya tahu Anda tidak dapat membantu saya’. Dia dibebani dengan terlalu banyak utang berbunga tinggi jangka pendek. Setelah meluangkan waktu untuk menganalisis bisnis sepenuhnya, utangnya saat ini, aset dan arus kas mereka, perusahaan saya dapat memberikan jalur kredit bergulir pada A/R dengan pembayaran bunga saja.Hal ini akan mempercepat arus kas dan saat Anda menghilangkan utang jangka pendek dengan pembayaran tinggi dan membiayai kembali dengan bunga- hanya pembayaran dan suku bunga rendah – ini adalah hasil yang sangat kuat. Noble juga memberikan pinjaman berjangka 3 tahun dengan pembayaran bulanan untuk modal kerja tambahan dan bisnisnya terselamatkan. Tanpa upaya Noble Funding, bisnis itu akan mengalami kesulitan untuk bertahan hidup. penurunan yang berarti.”
Pendanaan Mulia
Dari tahun 2005 hingga krisis keuangan tahun 2009, perusahaan hanya menggunakan jaringan financial institution untuk mendanai kliennya. “Tepat sebelum krisis keuangan, saya berkata kepada ayah saya pada saat itu: Ayah, menurut saya Noble tidak akan selalu melakukan ini dengan baik. Ayah saya berkata: apa yang kamu khawatirkan? Bahwa financial institution akan berhenti meminjamkan uang? Sayangnya, bagi kita semua selama periode waktu itu, justru itulah yang terjadi. Financial institution berhenti meminjamkan uang ke sebagian besar bisnis”, kata Matthew Cohen, Presiden Noble Funding.
Selama periode itu, Noble Funding mulai dari mendanai 20-25 perusahaan per bulan dan kemudian menjadi nol selama beberapa bulan. Perusahaan pada dasarnya gulung tikar meskipun masih buka setiap hari. Tuan Cohen menyatakan, “Saya punya dua pilihan – menutup bisnis dan memasuki industri lain, atau membangun kembali Noble Funding dari bawah ke atas, mendiversifikasi penawaran produk kami sehingga jika satu kumpulan modal mengering, kami dapat mengalihkan klien ke yang berbeda kumpulan modal. Saya memilih yang terakhir.”
Selama krisis keuangan, Noble Funding pertama kali beralih ke pemberi pinjaman berbasis aset, baik pemberi pinjaman financial institution maupun non-bank. Grup ini meminjamkan piutang (A/R), inventaris, mesin, peralatan, dan terkadang actual estat. Setelah mempelajari pemberi pinjaman di segmen bisnis tersebut, Mr. Cohen cukup beruntung untuk menutup fasilitas kredit senilai $15 juta untuk importir bubuk guar gum, yang merupakan bahan penting untuk fracking sumur minyak. Sejak itu, Noble telah mendanai transaksi besar lainnya masing-masing sebesar $18 juta, $20 juta, dan $35 juta.
Menurut Mr Cohen, “Bisnis utama kami saat ini adalah menyediakan utang junior perputaran cepat. Sebagian besar klien kami memiliki jalur kredit di financial institution mereka, tetapi ketika mereka membutuhkan $250.000-$2.000.000, financial institution mereka tidak mau atau tidak dapat memperpanjangnya. lebih banyak kredit, terutama tepat waktu. Di situlah kami masuk”.
Noble Funding memiliki dua opsi utang subordinasi atau junior. Yang pertama adalah program BankLite mereka. BankLite mengacu pada pinjaman berjangka 5 tahun hingga $500.000 dengan pembayaran bulanan dan tanpa penalti pembayaran di muka. Suku bunga tahunan mulai dari 8,99%. Tingkat pinjaman ini tetap yang menguntungkan ketika suku bunga acuan mendorong lebih tinggi. Produk ini membutuhkan waktu sekitar 1 minggu untuk mendanai, tetapi tidak pernah lebih dari 2 minggu.
Penawaran produk kedua adalah junior debt dengan jangka waktu berkisar 12-24 bulan. Produk ini dapat didanai hanya dalam 2-3 hari kerja. Pendanaan dapat sepenuhnya tanpa jaminan. Tidak ada pengajuan UCC pada aset perusahaan dan tidak ada jaminan pribadi yang sebenarnya. Jumlahnya biasanya $250.000 hingga $5.000.000.
Pasca krisis keuangan, Noble Funding terbukti cukup gesit untuk mempelajari dunia pinjaman berbasis aset sambil menunggu pinjaman berbasis arus kas kembali. Hasil akhir untuk klien Noble Funding adalah mereka sekarang memiliki toko serba ada untuk semua kebutuhan keuangan perusahaan mereka. “Kami tahu bahwa menjadi pemilik bisnis, CEO, atau CFO kadang-kadang bisa menjadi perjalanan yang liar dan kami senang membuat pekerjaan mereka lebih mudah dalam hal mendapatkan modal ekspansi terbaik untuk perusahaan mereka”, Matthew Cohen menyimpulkan.
